[摘要]  供應(yīng)鏈金融作為新興金融業(yè)態(tài)，能有效解決縣域經(jīng)濟(jì)主體的融資難融資貴問題，賦能縣域重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)鏈發(fā)展。針對當(dāng)前縣域?qū)用婀?yīng)鏈金融發(fā)展的問題，應(yīng)優(yōu)化營商環(huán)境、強(qiáng)化產(chǎn)業(yè)鏈支撐、提升經(jīng)濟(jì)主體積極性，著力推動供應(yīng)鏈金融健康發(fā)展，更好地服務(wù)縣域經(jīng)濟(jì)發(fā)展。

[關(guān)鍵詞]  供應(yīng)鏈金融；縣域經(jīng)濟(jì)；新興金融業(yè)態(tài)

[作者單位]  成都市金融發(fā)展促進(jìn)中心

在“雙循環(huán)”新格局背景下，國內(nèi)產(chǎn)業(yè)鏈發(fā)展迎來了重構(gòu)升級的關(guān)鍵機(jī)遇，要著力培育縣域重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)鏈成為縣域經(jīng)濟(jì)發(fā)展新的增長極。供應(yīng)鏈金融作為高效支持縣域產(chǎn)業(yè)鏈融資的新興金融業(yè)態(tài)，能有效暢通金融血脈、滋養(yǎng)經(jīng)濟(jì)肌體，為縣域經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展帶來新的活力。

供應(yīng)鏈金融的作用與優(yōu)勢

——供應(yīng)鏈金融能有效解決縣域經(jīng)濟(jì)主體的融資難融資貴問題。民營及中小微企業(yè)是縣域經(jīng)濟(jì)的經(jīng)濟(jì)主體，縣域內(nèi)受到自身規(guī)模、抵質(zhì)押物等條件限制，較難通過銀行信貸等傳統(tǒng)融資渠道獲取資金。而供應(yīng)鏈金融則可以依托核心企業(yè)信用與真實(shí)交易信息，為供應(yīng)鏈上的民營及中小微企業(yè)靈活提供應(yīng)收賬款融資、預(yù)付賬款融資、存貨融資等服務(wù)，有力紓解縣域企業(yè)融資難融資貴問題。

——供應(yīng)鏈金融能有效解決縣域經(jīng)濟(jì)主體的資金占用問題。民營與中小微企業(yè)在經(jīng)營中處于弱勢地位，存在大量應(yīng)收賬款帶來的資金壓力。供應(yīng)鏈金融可以有效協(xié)助將其真實(shí)供應(yīng)鏈貿(mào)易產(chǎn)生的應(yīng)收賬款變現(xiàn)，有效解決資金占用問題，盤活企業(yè)現(xiàn)金流。

——供應(yīng)鏈金融能有效賦能縣域重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)鏈發(fā)展?？h域產(chǎn)業(yè)鏈的資金流存在堵點(diǎn)，循環(huán)不夠穩(wěn)定。供應(yīng)鏈金融可以對縣域重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)鏈的供應(yīng)鏈上下游企業(yè)進(jìn)行畫像，結(jié)合產(chǎn)業(yè)特色定制供應(yīng)鏈金融產(chǎn)品，暢通重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)供應(yīng)鏈資金流，梳理整合商流、物流、信息流，有利于增強(qiáng)縣域重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)鏈凝聚力，培育核心龍頭企業(yè)，打造地方特色支柱產(chǎn)業(yè)。

當(dāng)前縣域供應(yīng)鏈金融發(fā)展問題

——企業(yè)對供應(yīng)鏈金融的認(rèn)知與參與度有待提升。從核心企業(yè)角度來看，由于其長期處于供應(yīng)鏈強(qiáng)勢地位，習(xí)慣通過延期付款來節(jié)約自身財務(wù)成本，缺乏深度參與供應(yīng)鏈金融的主觀意愿。從供應(yīng)鏈上下游企業(yè)角度來看，不少中小微企業(yè)習(xí)慣了傳統(tǒng)的現(xiàn)付款或應(yīng)收賬款模式，對供應(yīng)鏈金融模式存在心理抵觸和認(rèn)識不足，看不到供應(yīng)鏈金融在融資、財務(wù)方面的優(yōu)勢，甚至擔(dān)心核心企業(yè)通過供應(yīng)鏈金融手段剝削上下游供應(yīng)商。

——供應(yīng)鏈金融發(fā)展?fàn)I商環(huán)境有待提升。政策環(huán)境方面，各省市專門支持供應(yīng)鏈金融的政策還相對較少。區(qū)縣級層面以執(zhí)行上級支持供應(yīng)鏈政策為主，較少獨(dú)立出臺此類政策措施。從部分已出臺政策來看，大多鼓勵金融機(jī)構(gòu)開展供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)，欠缺從財政、稅務(wù)等方面對核心企業(yè)、供應(yīng)鏈上下游企業(yè)的全方位支持，也缺乏對供應(yīng)鏈金融平臺、服務(wù)商等第三方機(jī)構(gòu)的支持。人才環(huán)境也是制約縣域供應(yīng)鏈金融發(fā)展的因素之一，現(xiàn)存供應(yīng)鏈金融人才多由商業(yè)銀行公司業(yè)務(wù)人才轉(zhuǎn)型而來，其長期扎根縣域開展供應(yīng)鏈金融服務(wù)的主觀能動性不強(qiáng)。

——相關(guān)金融機(jī)構(gòu)規(guī)模及供應(yīng)鏈金融產(chǎn)品有待提升?？h域內(nèi)的金融機(jī)構(gòu)數(shù)量、體量、種類與城市相比均有較大差距，且普遍缺乏商業(yè)保理公司、供應(yīng)鏈金融公司等專門從事供應(yīng)鏈金融的相關(guān)機(jī)構(gòu)。在供應(yīng)鏈金融產(chǎn)品方面，縣域金融機(jī)構(gòu)創(chuàng)新能力和服務(wù)能力有限，供應(yīng)鏈金融產(chǎn)品數(shù)字化程度不高，供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)與風(fēng)控中金融科技運(yùn)用相對較少，相關(guān)金融科技開發(fā)與運(yùn)維的成本相對較高。

發(fā)展供應(yīng)鏈金融對策建議

——優(yōu)化縣域供應(yīng)鏈金融發(fā)展的營商環(huán)境。加大對供應(yīng)鏈金融機(jī)構(gòu)的支持力度，適度引進(jìn)或新設(shè)背景優(yōu)質(zhì)的供應(yīng)鏈金融機(jī)構(gòu)、地方金融組織，豐富縣域供應(yīng)鏈金融資源。在落實(shí)上級關(guān)于供應(yīng)鏈金融相關(guān)支持政策的基礎(chǔ)上，參照先進(jìn)地區(qū)成功經(jīng)驗，從財稅支持、人才引進(jìn)、風(fēng)險監(jiān)管、核心企業(yè)帶動、供應(yīng)鏈金融產(chǎn)品獎補(bǔ)等關(guān)鍵要素著手，多部門聯(lián)動提供創(chuàng)新支持，形成“供應(yīng)鏈金融獎補(bǔ)—供應(yīng)鏈金融機(jī)構(gòu)積極參與—核心企業(yè)主動作為—生成中小企業(yè)融資額度”資金放大鏈條，助推縣域產(chǎn)業(yè)鏈、供應(yīng)鏈“穩(wěn)鏈強(qiáng)鏈擴(kuò)鏈”。

——發(fā)揮供應(yīng)鏈金融對縣域重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)鏈的支撐作用。根據(jù)縣域產(chǎn)業(yè)全景圖和產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃，結(jié)合自身稟賦，因地制宜引導(dǎo)縣域重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)鏈核心企業(yè)與上下游企業(yè)積極參與供應(yīng)鏈金融體系，鼓勵供應(yīng)鏈金融機(jī)構(gòu)走進(jìn)產(chǎn)業(yè)功能區(qū)，針對縣域特色產(chǎn)業(yè)、各細(xì)分行業(yè)供應(yīng)鏈實(shí)際情況，“一鏈一策”精準(zhǔn)匹配供應(yīng)鏈金融新產(chǎn)品。推動縣域核心企業(yè)、國有企業(yè)聯(lián)合金融機(jī)構(gòu)、供應(yīng)鏈金融服務(wù)商、金融科技公司，利用區(qū)塊鏈、云計算等與供應(yīng)鏈金融場景契合度較高的技術(shù)手段設(shè)立供應(yīng)鏈金融服務(wù)平臺，接入工商、稅務(wù)、水電氣等政務(wù)信息數(shù)據(jù)，推動供應(yīng)鏈與產(chǎn)業(yè)鏈、要素鏈、價值鏈和創(chuàng)新鏈“五鏈融合”。

——提升縣域經(jīng)濟(jì)主體參與供應(yīng)鏈金融的積極性。對縣域企業(yè)加大供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)模式的宣傳推廣力度，建立“核心企業(yè)白名單”“供應(yīng)商企業(yè)白名單”機(jī)制，探索供應(yīng)鏈金融風(fēng)險分擔(dān)機(jī)制，推動縣域國有企業(yè)、龍頭企業(yè)發(fā)揮帶頭作用，主動承擔(dān)核心企業(yè)責(zé)任，對應(yīng)付款項及時確權(quán)。通過降低手續(xù)費(fèi)業(yè)務(wù)試點(diǎn)示范、平臺信息共享、供應(yīng)鏈管理增值服務(wù)等方式，進(jìn)一步激發(fā)民營與中小微企業(yè)參與供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的積極性，讓供應(yīng)鏈金融切實(shí)惠及民營與中小微企業(yè)。